3.6. Диагностика тренда

Да, диагностика тренда очень важная задача при созда­нии торговой системы. Мы уже упоминали об этом. В трендовом рынке более подходят долговременные стратегии: здесь нужно подождать, чтобы дать прибыли вырасти. Нельзя же собирать гроши на грядке баснословных прибылей. В рэнжевом рынке нужно действовать быстро: быстро входить, быстро выходить. Стратегии должны быть кратковременными. Определять тренд можно различными способами. В этом параграфе мы рассмот­рим некоторые способы определения тренда более подробно.

3.6.1. Скользящие средние

Замечательный способ — скользящие средние. Самый простой метод определения тренда — использование одной скользящей средней. В этом методе строим скользящую сред­нюю с выбранным периодом и считаем, что тренд направлен вверх, если цена выше средней, и тренд направлен вниз, если цена ниже средней. В некоторых учебниках даже рекомендуют использовать для открытия позиции пересечение скользящей средней и цены. Пересекла цена скользящую среднюю снизу вверх, покупаем. Пересекла цена скользящую среднюю сверху вниз — продаем. Но самый простой метод не бывает хорошим. В пятой главе подробно рассмотрены результаты работы такой торговой системы. Там показано, что не удается подобрать та­кие параметры скользящей средней, чтобы эта торговая систе­ма давала хорошие результаты на валютных рынках. Но это совсем не означает, что скользящие средние нельзя использо­вать для определения тренда. Хороший способ определения тренда — использование двух скользящих средних с разными периодами. Если скользящая средняя с более коротким перио­дом расположена выше второй скользящей средней (с более длинным периодом), то можно считать, что тренд идет вверх. Если мы имеем ситуацию противоположную — тренд идет вниз. Для дневных свечек можно использовать 3-дневную скользящую среднюю в сочетании с 12-дневной скользящей средней или 9-дневную скользящую среднюю в сочетании с 18-дневной. Как правило, для часовых свечек при определении тренда желательно использовать большее количество свечек. Это связано с тем, что внутридневной рынок больше подвер­жен колебаниям, чем дневной. Трясет его, понимаете ли, тря­сет. На рисунке 3.6.1.1 приведен график часовых свечей швей­царского франка с двумя простыми скользящими средними: 120-часовой (120 часов — это неделя) и 24-часовой.

Смотрим и делаем выводы. Если 24-часовая скользящая средняя находится ниже 120-часовой скользящей средней, то можно сказать, что рынок находится в нисходящем тренде. Продаем все подряд по сходной цене; пишем в объявлении не медля. Если же 24-часовая скользящая средняя расположена выше 120-часовой скользящей средней, то можно считать, что рынок находится в восходящем тренде. Тут уж затаримся — на год картошки хватит. На рисунке 3.6.1.1 хорошо видно, что при использовании двух скользящих средних существует возмож­ность определения направления только вверх или вниз, но нельзя определить боковой тренд. Да и не очень-то хотелось, все равно никакой торговли с этим боковым (так и хочется ска­зать, левым) трендом. Только в глазах рябит.

 

Однако чтобы глаза не заболели от рябящего экрана, опре­делим и его: на основе скользящих средних. Только пользо­ваться будем не двумя, а тремя скользящими.

Например, используя для часовых свечей комбинацию 120-, 48- и 12-часовых скользящих средних, можно определить вос­ходящий тренд, нисходящий тренд и боковой тренд. Как? Да так. Как факир из шляпы, вы будете доставать глиняные таб­лички и просвещаться:

•      если 12-часовая скользящая средняя ниже 48-часовой скользящей средней, а 48-часовая скользящая средняя ниже 120-часовой скользящей средней, то мы имеем нисходящий тренд;

•      если 12-часовая скользящая средняя выше 48-часовой скользящей средней, а 48-часовая скользящая средняя выше 120-часовой скользящей средней, то мы имеем восходящий тренд;

•      если не выполняется ни одно из этих условий, то мы имеем боковой тренд (или, что то же самое, тренда нет).

На рисунке 3.6.1.2 как раз приведен график часовых свечей английского фунта, ко всему прочему оборудованный тремя простыми скользящими средними. Они позволяют определить не только восходящий и нисходящий тренды, но и боковой тренд. Прямоугольником выделена область, где тренда нет — 12-часовая скользящая средняя находится между 48-часовой и 120-часовой скользящими средними.

Приведенные нами значения для часовых скользящих сред­них (120, 48 и 12) дают неплохие результаты при работе внут­ри дня на валютном рынке. Пользуйтесь, у нас все общее, как в старые добрые времена. При работе на дневных свечках пара­метры скользящих средних должны быть другими — например, 65 и 7. А впрочем, поменяйте их, протестируйте разные вариан­ты и в любом случае ориентируйтесь на ваш собственный стиль работы. Мы только «за»! Чем более короткие временные ин­тервалы вам интересны, тем более короткие периоды для скользящих средних вы должны брать. Только отметьте галоч­кой следующую деталь: скользящие средние с очень коротки-

 

ми периодами в принципе не могут помочь при определении тренда. Но они могут быть полезными при определении отка­та, чтобы именно на откате открыться в направлении тренда. Удачи вам!

3.6.2. Индикатор ADX

Разумеется, скользящие средние — не единственный инструмент для определения тренда. При определении тренда для дневных графиков можно использовать широко распрост­раненный метод ADX размерностью 14 или 18 дней вместе с +DI и -DI. Вообще ADX показывает силу тренда. Чем больше ADX, тем сильнее тренд, то есть тем более сильное движение рынка имеет место. При этом надо иметь в виду, что движение рынка может быть направлено как вверх, так и вниз. ADX не различает растущий и падающий рынки. Он тупо показывает, сколько у него сил. И это хорошо. Другим способом проверим, «куда идем мы с Пятачком».

Парадокс: ADX может расти, в то время как цены падают. Да нет, никакой не парадокс, а обыкновенная математика. Направ­ление рынка можно определить, используя +DI и -DI. Если +DI выше ^1, то тренд идет вверх, если ниже — то вниз. Впро­чем, тренд считается хорошо выраженным, если ADX больше 20.

Однако некоторые авторы считают, что при хорошо выра­женном восходящем или нисходящем тренде ADX не только должен быть больше 20, но и возрастать. Сами решите, какой степени надежности вам хотелось бы. В любом случае, если ADX меньше 20, то тренд будет считаться боковым. На рисун­ке 3.6.2.1 приведен график дневных свечей фунта и 14-дневной ADX.

Еще одна рекомендация: для часовых свечей при вычисле­ния ADX можно использовать те же значения, что и для днев­ных. Правда ADX будет давать запаздывающие сигналы. Но если вычислять ADX по более короткому периоду, то будет много лишних пересечений или максимумов (в зависимости от того, что вы считаете окончанием тренда). Как нам кажется,

ADX для часовых свечек менее полезен, чем для дневных. Для сравнения на рисунке 3.6.2.2 приведены графики часовых све­чек фунта и ADX, вычисленный по часовым свечкам.

На графике видно, что ADX на часовых свечках запаздывает сильнее, чем на дневных. Нисходящий тренд идет и 10 и 11 мар­та, 300 пунктов цена прошла, а ADX идет вниз, чуть покачива­ясь. Нет, мол, никакого тренда. Что же, и такое бывает. Поэтому и нельзя работать на рынке, опираясь только на один индикатор.

3.6.3. Индикатор RAVI

Предыдущий индикатор, конечно, замечательный со всех сторон, но он не один в этом безумном мире. Еще интерес­нее, на наш взгляд, является индикатор, введенный Т. Чан- дом — RAVI (Range Action Verification Index). Он построен на другом принципе, нежели ADX, зато тоже трендовый, как нам надо. Чанд предлагает 13-недельную SMA (SMA — простая скользящая средняя) как основу индикатора. Она представля­ет квартальные (3 месяца = 65 рабочих дней) настроения ры­ночных масс по поводу стоимости, иногда правда и без повода забот хватает, но об этом не будем сейчас вздыхать. Лучше из­учим его хорошенько. Короткая средняя составляет 10% от длинной и равна округленно семи. Отлично. Запишем этот ин­дикатор в следующем виде:

RAVI = 100 х (SMA (7) — SMA (65))/SMA (65).

Т. Чанд рекомендует справочные линии для индикатора: +/-3%. Но эти значения хороши для рынка акций. А вот на ва­лютном рынке лучше использовать значения поменьше. Мы рекомендуем при работе на дневных свечках использовать зна­чения +/-1%, а при работе на часовых свечках +/-0,3%. Ну а остальные рекомендации выполняем, так что при пересечении индикатором верхней справочной линии вверх будем считать, что начался тренд вверх. И наоборот, при пересечении индика­тором нижней справочной линии вниз, считается, что начался тренд вниз. Но и это еще не все, как вы своевременно догада­лись: тренд вверх считается сохраняющимся, пока линия RAVI продолжает расти. Тренд вниз соответственно — пока RAVI продолжает падать. Вроде бы все ясно как в погожий летний день. Согласны? Впрочем, как только индикатор разворачива­ется к нулевой линии, начинаем нервно считать, что тренд пре­кратился и начался канал. Правда, индикатор-то может вновь взять, подлец, и развернуться, не войдя в промежуток между справочными линиями. И на это есть управа — будем считать, что тренд возобновился.

На рисунке 3.6.3.1 приведен индикатор RAVI (12,72), по­строенный на часовых свечках фунта. Справочные линии про­ведены на расстоянии +/-0,3%. Посмотрите, как хорошо он по­казывает, когда цена находится в коридоре и когда начинается тренд. На рисунке 3.6.3.2 приведен индикатор RAVI (7,65), по­строенный на дневных свечках фунта. Здесь справочные линии проведены на расстоянии +/-1%.

Сам по себе предложенный индикатор так прост, что проще некуда. Проще только начальная математика, да и то — в шко­ле. К тому же данный индикатор почти идентичен ценовому ос­циллятору и MACD. Зачем тогда им пользоваться, спросите вы? И мы будем только рады этому вопросу. Во-первых, пото­му что вы это спросили. Если спрашиваете, то значит, в ваших краях идет активная работа. А во-вторых, потому что надо про­яснить ситуацию. Так вот, уникальным во всех этих бесчислен­ных расчетах является использование показателя схождения- расхождения курса в качестве трендового указателя. Именно он, молодец, обращает наше внимание на расхождение, а не на пересечение средних, что и требовалось доказать.

Кстати, взглянем на метод построения ADX более присталь­но. В первый же момент можно отметить, что этот индикатор имеет два сглаживания, в то время как RAVI имеет одно сгла­живание. И это же делает индикатор RAVI более чутким, по сравнению с ADX! Плюс ко всему с указанными значениями RAVI раньше предупреждает о начале и об окончании тренда, нежели 18-дневный ADX. О-ля-ля, такие интересные откры­тия — да за миг! Сколько всего удивительного и неожиданного можно осознать за миг...

3.6.4. Алгоритм Зельдина

Впрочем, наша оригинальность на этом не исчерпыва­ется. Предлагаем вам просто гениальный алгоритм для опреде­ления тренда, который предложил простой русский человек по фамилии Зельдин О. М. Да, много земля русская рождает та­лантов, много этих талантов зарыто до сих пор в земле. Вы, на­деемся, свой уже давно выкопали, вытащили на свет божий и отмыли до блеска? Верим-верим. Тогда приступим к делу и об­ратим все внимание на упомянутый нами алгоритм.

Основной тренд здесь определяют по дневным свечкам. Для этого ищем, какая из двух конфигураций — подтвержденный максимум или подтвержденный минимум — была последней. Кто был первый, а кто — последний, вот в чем вопрос. Опреде­лимся, кстати, что ищем-то. Ну, подтвержденный максимум — это такая свечная конфигурация из пяти свечей, в которой цена закрытия последней свечи меньше минимального значения чет­вертой свечи, следовавшей после локального максимума, обра­зованного центральной третьей свечой. Вот. Столько свечей, что впору организовывать романтический вечер вдвоем. Только вы да я... Впрочем, нет, посмотрим лучше на пример подтвержден­ного максимума, изображенный на рисунке 3.6.4.1.

Аналогично работаем с подтвержденным минимумом. Все с точностью до наоборот. Это такая свечная конфигурация, ког­да цена закрытия пятой свечи больше максимального значения четвертой свечки, следовавшей за локальным минимумом, об­разованным центральной третьей свечой. Второй романтиче­ский вечер инициировать не будем, хоть и имеется пример подтвержденного минимума. Он приведен на рисунке 3.6.4.2 черным и белым.

С подтвержденными минимумами и максимумами разобра­лись. После этого по двум последним дневным свечам будем все-таки определять, поддерживает ли рынок тренд или нет. А то без этой без поддержки ой как нелегко живется. А под­держка для тренда вниз будет, если последней конфигурацией был подтвержденный максимум, правда, при следующих усло­виях:

А

Рис. 3.6.4.1. Пример подтвержденного максимума

 

1

1

т

т

т

Рис. 3.6.4.2. Пример подтвержденного минимума

1)     вчерашняя минимальная цена меньше позавчерашней мини­мальной цены;

2)      вчерашняя максимальная цена меньше позавчерашней мак­симальной цены;

3)      вчерашняя цена закрытия меньше позавчерашней цены зак­рытия.

И должны выполняться все три условия. Если хоть одно из них не выполняется, то считаем, что тренда нет и рынок нахо­дится в канале.

Аналогично если последней конфигурацией был подтверж­денный минимум. Здесь считаем, что дневной тренд вверх под­держан-таки рынком, если выполняются вот эти условия:

1)     вчерашняя минимальная цена больше позавчерашней мини­мальной цены;

2)      вчерашняя максимальная цена больше позавчерашней мак­симальной цены;

3)       

3) вчерашняя цена закрытия больше позавчерашней цены за­крытия.

Разумеется, в силе правило про «хоть одно». Если хоть одно из этих трех условий не выполняется, то тренда нет и рынок находится в канале. Насколько широка и просторна наша ро­дина, вернее канал, можно определить минимальной и макси­мальной ценами за вчерашний и позавчерашний день. Обра­тите, кстати, внимание, что сегодняшние цены мы пока не рассматривали.

А теперь мы займемся вплотную внутридневными свечками. Про свечи говорить мы будем еще долго, пока у вас не создаст­ся впечатление, что речь идет о свечном заводике. Только тогда наша миссия будет выполнена. А то все — «миссия невыполни­ма, миссия невыполнима». Миссия, наконец, закончится.

Начнем же с шестичасовых. Шестичасовые свечки закрыва­ются в 6, 12, 18 и 24 часа по Гринвичу. Гринвич, кстати, в той стороне, где родина Шекспира. Говорят, там все дожди да дож­ди, ну да ладно, мы — о времени и трендах.

Тренды не терпят суеты, их надо брать нежно, но с силой. Так вот, допустим, дневной тренд идет вверх, и за сегодня, вче­ра и позавчера последний подтвержденный экстремум — под­твержденный минимум. Тогда мы считаем, что тренд идет вверх. Вариант? Вариант. Бывают, конечно, и другие случаи. Если дневной тренд идет вниз и если за сегодня, вчера и позав­чера последний подтвержденный экстремум — подтвержден­ный максимум. Тогда тренд идет вниз. На сегодня варианты за­кончились, приходите за другими завтра. Именно поэтому во всех остальных случаях тренда нет, и цена соответственно на­ходится в канале. Ну и бог с ней, в канале так в канале — пусть поплавает, расслабится немножко. А мы пока подкрадемся к ней, как тигр (или как невидимый дракон — кому как нравит­ся). Подкрадываться будем вместе с вышеупомянутым товари­щем О. М. Зельдиным, которым была создана эффективная торговая система для работы на рынке FOREX.

Все эти методы определения тренда — это классика, так ска­зать. Это то, чем уже много лет пользуются и что было уже про­верено многими трейдерами. Однако, как в самом настоящем баре, у нас есть классические напитки, а есть и в некоторой сте­пени экзотические индикаторы. К таким можно отнести линии тренда, линии линейной регрессии, методы на основе крести­ков-ноликов, параболики и некоторые другие. Стоит, правда, помнить и об экзотичности в виде меленьких недостатков. На­пример, не все из этих индикаторов дают возможность опреде­лить боковой тренд. Тогда актуальнее попробовать коктейли из различных индикаторов. Когда сигналы индикаторов не со­гласуются между собой, рынок находится в боковом тренде. Делов-то.

Надеемся, вы понимаете, почему мы так скрупулезно расска­зывали про все эти методы определения тренда. Если не поня­ли, освежаем Вам память: определение тренда является одной из основных частей любой торговой системы. Это факт, кото­рый даже не подлежит обсуждению. Умение делать хотя бы это позволит вам удачно существовать на валютном рынке годы и годы. Потом уже внукам вы будете раскрывать свои секреты столь долгого благополучия. Приятно не только быть умным, но и когда об этом еще многие знают, ведь правда?

И еще о тренде можно сказать, что это кирпичи для основа­ния нашего моста, ведущего к успеху. И это основание должно быть прочным.