7.1. Международный кредит как экономическая категория

Международный кредит - движение ссудного капитала в сфере меж­дународных экономических отношений, связанное с предоставлением валютных и товарных ресурсов на условиях возвратности, срочности, обеспеченности и уплаты процента. В качестве кредиторов и заемщи­ков выступают частные предприятия (банки, фирмы), государствен­ные учреждения, правительства, международные и региональные валютно-кредитные и финансовые организации. Международный кре­дит возник на заре капитализма и был одним из рычагов первоначаль­ного накопления капитала. Объективной основой его развития стали выход производства за национальные рамки, интернационализация и глобализация экономики. Темп его роста в несколько раз превышает темп роста производства и внешней торговли.

Будучи разновидностью категории «кредит» и опосредствуя дви­жение товаров, услуг, капиталов, международный кредит связан с другими экономическими категориями (прибыль, цена, деньги, валют­ный курс, платежный баланс и т.д.) и всей совокупностью экономи­ческих законов рынка. Международный кредит играет важную роль в реализации требований основного экономического закона, создавая условия для получения прибылей субъектами рынка. Как элемент ме­ханизма действия закона стоимости международный кредит снижает индивидуальную стоимость товаров по сравнению с их интернацио­нальной стоимостью, например, на основе внедрения импортного обо­рудования, купленного в кредит. Международный кредит связан с за­коном экономии рабочего времени, живого и овеществленного труда, что способствует развитию экономики при условии эффективного ис­пользования заимствованных средств.

Международный кредит участвует в кругообороте капитала на всех его стадиях: при превращении денежного капитала в производ­ственный путем приобретения импортного оборудования, сырья, топ­лива; в процессе производства в форме кредитования под незавершен­ное производство; при реализации товаров на мировых рынках. Меж­дународный кредит в тесной связи с внутренним обеспечивает непрерывность воспроизводства.

Источниками международного кредита служат: временно высвобож­даемая у предприятий в процессе кругооборота часть капитала в де­нежной форме; денежные накопления государства и личного сектора, мобилизуемые банками. Международный кредит отличается от внут­реннего межгосударственной миграцией ссудного капитала и укрупне­нием этих традиционных источников за счет их привлечения из ряда стран. В ходе воспроизводства на определенных участках возникает объективная потребность в международном кредите. Это связано с: 1) кругооборотом средств в хозяйстве; 2) особенностями производства и реализации; 3) различиями в объеме и сроках внешнеэкономических сделок; 4) необходимостью одновременных крупных капиталовложе­ний для расширения производства. Хотя международный кредит опос­редствует движение товаров, услуг, капиталов во внешнем обороте, дви­жение ссудного капитала в сфере МЭО относительно самостоятельно по отношению к товарам, произведенным за счет заемных средств. Это обусловлено погашением кредита за счет прибыли от эксплуатации вве­денного в строй с помощью заемных средств предприятия, а также ис­пользованием кредита в некоммерческих целях.

Принципы международного кредита. Связь международного кре­дита с воспроизводством проявляется в его принципах:

1)    возвратность: если полученные средства не возвращаются, то имеет место безвозвратная передача денежного капитала, т.е. финан­сирование;

2)    срочность, обеспечивающая возвратность кредита в установлен­ные кредитным соглашением сроки;

3)    платность, отражающая действие закона стоимости и дифферен­циацию условий кредита;

4)    обеспеченность, гарантирующая его погашение;

5)     целевой характер - определение конкретных объектов ссуды (например, «связанные» кредиты), его применение прежде всего в це­лях стимулирования экспорта страны-кредитора.

Принципы международного кредита выражают его связь с эконо­мическими законами рынка и используются для достижения текущих и стратегических задач субъектов рынка и государства.

Функции международного кредита. Международный кредит выпол­няет следующие функции, отражающие специфику движения ссудно­го капитала в сфере МЭО.

1.   Перераспределение ссудных капиталов между странами для обес­печения потребностей расширенного воспроизводства. Через механизм международного кредита ссудный капитал устремляется в те сферы, которым отдают предпочтение экономические агенты в целях обеспе­чения прибылей. Тем самым кредит способствует выравниванию на­циональной прибыли в среднюю интернациональную прибыль и по­вышению ее массы.

2.    Экономия издержек обращения в сфере международных расче­тов путем замены металлических денег (золотых, серебряных) кредит­ными, а также путем ускорения безналичных платежей, замены на­личного валютного оборота международными кредитными операция­ми. На базе международного кредита возникли кредитные средства международных расчетов - векселя, чеки, а также банковские пере­воды, депозитные сертификаты и др. Экономия времени обращения ссудного капитала в МЭО увеличивает время производительного фун­кционирования капитала, обеспечивая рост производства и прибылей.

3.    Ускорение концентрации и централизации капитала. Благодаря привлечению иностранных кредитов ускоряется процесс капитализа­ции прибавочной стоимости, раздвигаются границы индивидуально­го накопления, капиталы предпринимателей одной страны увеличи­ваются за счет присоединения к ним средств других стран. Меж­дународный кредит издавна выступает фактором превращения индивидуальных предприятий в акционерные общества, создания но­вых фирм, монополий. Кредит дает возможность распоряжаться в из­вестных пределах капиталом, собственностью других стран. Льгот­ные международные кредиты крупным компаниям и затруднение дос­тупа мелких и средних фирм к мировому рынку ссудных капиталов способствуют усилению концентрации и централизации капитала.

В современных условиях международный кредит выполняет функ­цию регулирования экономики и сам является объектом регулирова­ния. Значение функций международного кредита неравноценно и ме­няется по мере развития национального и мирового хозяйства.

Роль международного кредита в развитии производства. Посред­ством выполнения взаимосвязанных функций международный кредит играет двоякую роль - позитивную и негативную.

Позитивная роль международного кредита заключается в ускоре­нии развития экономики путем обеспечения непрерывности процесса воспроизводства и его расширения. При этом проявляется их взаимо­связь. Международный кредит играет роль связующего звена и пере­даточного механизма, воздействующего на внешнеэкономические от­ношения и в конечном счете на воспроизводство. Будучи продуктом экономического роста, международный кредит одновременно являет­ся его необходимым условием и катализатором. Он способствует ин­тернационализации и глобализации экономики. Международный кре­дит содействует ускорению процесса воспроизводства по следующим направлениям.

Во-первых, кредит стимулирует внешнеэкономическую деятель­ность страны. Тем самым создается дополнительный спрос на рынке для поддерживания конъюнктуры. Внешняя торговля в кредит стала международной нормой, особенно для товаров, имеющих длительный цикл изготовления, потребления и высокую стоимость. В условиях увеличения доли машин и оборудования в мировой торговле импорте­ры и экспортеры заинтересованы в использовании кредитов. Строи­тельство предприятий за рубежом также осуществляется за счет кре­дита, используемого для оплаты импортного оборудования, особенно технологического и энергетического. Возросла «связанность» креди­тов с экспортными поставками из страны-кредитора. Условием займа ставится расходование его на закупку товаров в кредитующей стра­не. Тем самым международный кредит служит средством повышения конкурентоспособности фирм страны-кредитора.

Во-вторых, международный кредит создает благоприятные усло­вия для зарубежных частных инвестиций, так как обычно связывает­ся с требованием о предоставлении льгот инвесторам страны-креди­тора; применяется для создания инфраструктуры, необходимой для функционирования предприятий, в том числе иностранных и совмест­ных, способствует укреплению позиций национальных предприятий, банков, связанных с международным капиталом.

В-третьих, кредит обеспечивает бесперебойность международных расчетных и валютных операций, обслуживающих внешнеэкономи­ческие связи страны.

В-четвертых, кредит повышает экономическую эффективность внешней торговли и других видов внешнеэкономической деятельнос­ти страны.

Негативная роль международного кредита в развитии рыночной экономики заключается в обострении ее противоречий. Прежде всего углубляются диспропорции в экономике. Международный кредит фор­сирует перепроизводство товаров, перераспределяя ссудный капитал между странами, содействуя скачкообразному расширению произ­водства в периоды подъема, и периодическим его спадом. Междуна­родный кредит усиливает диспропорции общественного воспроизвод­ства, облегчая развитие наиболее прибыльных отраслей и задерживая развитие других отраслей. Международный кредит - средство конку­рентной борьбы стран за рынки сбыта, сферы приложения капитала, источники сырья, за превосходство в решающих областях научно-тех­нического прогресса. По каналам мирового рынка ссудных капита­лов происходит перемещение «горячих» денег, усиливающее неустой­чивость денежного обращения и кредита, валютной системы, платеж­ных балансов, национальной и мировой экономики. При этом прояв­ляются границы международного кредита, которые зависят от: закономерностей процесса материального производства и распреде­ления ВВП, постоянной возобновляемости кругооборота капитала, что определяет источники и потребности в иностранных заемных средствах; обеспечения возвратности кредита в срок.

Внешняя кредитная политика стран служит средством укрепления позиций страны-кредитора на мировых рынках.

Во-первых, международный кредит - источник прибылей стран-кре­диторов. В то же время платежи по возврату ссуд с процентами отри­цательно влияют на источники формирования накоплений в странах- должниках.

Во-вторых, международный кредит способствует созданию и ук­реплению в странах-должниках выгодных для стран-кредиторов эко­номического и политического режимов.

Международный кредит служит одним из источников финансиро­вания войн.

Ведущие страны периодически проводят политику кредитной дис­криминации и кредитной блокады по отношению к определенным стра­нам, которые проводят неугодную им политику. Кредитная дискри­минация - установление худших условий получения, использования или погашения международного кредита для определенных заемщи­ков по сравнению с другими в целях оказания на них экономического и политического давления. Основные методы кредитной дискримина­ции - кредитные ограничения, повышение процентных ставок, комис­сионных вознаграждений и сборов, сокращение всего срока или льгот­ного периода, требование дополнительного обеспечения, внезапное уменьшение суммы кредита, обусловленность его предоставления ме­роприятиями экономического и политического характера.

После второй мировой войны, в периоды обострения «холодной войны», США и их союзники по НАТО использовали кредитную дис­криминацию по отношению к СССР и другим социалистическим стра­нам, затрудняя кредитование экспорта товаров, отказываясь предос­тавлять долгосрочные кредиты и государственные гарантии по ним, ухудшая условия кредитов. В настоящее время кредитная дискрими­нация применяется как средство давления в отношении отдельных раз­вивающихся стран.

Еще более жесткой экономической санкцией является кредитная блокада - отказ предоставлять кредиты той или иной стране. Обычно кредитная блокада тесно связана с экономической блокадой, иногда оформляется правительственными распоряжениями или декретами, чаще проводится неофициально в виде отказа. Так, МБРР в 1947 г.

отказался предоставить кредиты Чехословакии и Польше, хотя они как жертвы фашистской агрессии имели первоочередное право на по­лучение ссуд для восстановления разрушенной экономики. Далее, в 1971 г. международные банки прибегли к кредитной блокаде Чили после прихода к власти правительства Народного единства. В 1985 г. США организовали кредитную блокаду по отношению к Никарагуа, проводившей неугодную им внешнюю политику. Межамериканский банк развития также отказал в кредитах этой стране.

Двоякая роль международного кредита в условиях рыночной эко­номики проявляется также в его использовании, с одной стороны, для развития взаимовыгодного сотрудничества стран, а с другой - как средства конкурентной борьбы.

Интернационализация и глобализация экономики, появление но­вых форм мирохозяйственных связей служат основой развития разно­образных форм международного кредита.